Rama Cont - Rama Cont

Rama forts
Født
Rama forts

( 1972-06-30 )30. juni 1972 (49 år)
Teheran , Iran
Nasjonalitet  Iran
Alma mater École Polytechnique
Kjent for Systemrisiko modellering, Funksjonell Ito kalkulus, PathWise Ito kalkulus, Model risiko
Utmerkelser
Vitenskapelig karriere
Enger
Institusjoner
Avhandling Des marsjerer aléatoires aux marchés aléatoires. Modélisation statistique des marchés financiers: études empiriques et approches théoriques.  (1998)
Doktorgradsrådgiver Jean-Philippe Bouchaud
påvirkninger Benoit Mandelbrot
Nettsted folk .maths .ox .ac .uk /rama .cont /

Rama Cont er professor i matematisk finans ved University of Oxford . Han er kjent for bidrag til sannsynlighetsteori , stokastisk analyse og matematisk modellering innen finans , spesielt matematiske modeller for systemisk risiko . Han ble tildelt Louis Bachelier -prisen av French Academy of Sciences i 2010.

Biografi

Cont ble født i Teheran ( Iran ) og tok sin bachelorgrad fra Ecole Polytechnique (Frankrike), en mastergrad i teoretisk fysikk fra Ecole Normale Superieure og en grad i kinesisk språk fra Institut national des langues et civilizations orientales . Hans doktoravhandling fokuserte på anvendelse av Lévy -prosesser i finansiell modellering.

Karriere og prestasjoner

Cont startet sin karriere som CNRS -forsker i anvendt matematikk ved Ecole Polytechnique (Frankrike) i 1998 og hadde akademiske stillinger ved Ecole Polytechnique , Columbia University og Imperial College London . Han ble utnevnt til 'Directeur de Recherche CNRS' ( CNRS Senior Research Scientist) i 2008 og var leder for matematisk økonomi ved Imperial College London fra 2012 til 2018. Han ble utnevnt til lovpålagt professor i matematisk finans ved Oxford Mathematical Institute og professor ved St. Hugh's College, Oxford i 2018.

Conts forskning fokuserer på sannsynlighetsteori, stokastisk analyse og matematisk modellering innen finans. Hans matematiske arbeid fokuserer på banemessige metoder i stokastisk analyse og Functional Ito -beregningen.

Innen kvantitativ finans er han spesielt kjent for sitt arbeid med modeller basert på hoppprosesser, den stokastiske modelleringen av grenseordrebøker som køsystemer, maskinlæringsmetoder innen finans og den matematiske modelleringen av systemisk risiko . Han var sjefredaktør for Encyclopedia of Quantitative Finance .

Cont har fungert som rådgiver for sentralbanker og internasjonale organisasjoner som Det internasjonale pengefondet og Bank for internasjonale oppgjør om stresstester og systemisk risikoovervåking. Hans arbeid med nettverksmodeller, finansiell stabilitet og sentral clearing har påvirket sentralbanker og regulatorer. Han har gitt mange medieintervjuer om spørsmål knyttet til systemisk risiko og finansiell regulering.

Vitenskapelige bidrag

Systemisk risikomodellering

Arbeid av Cont og hans samarbeidspartnere med matematisk modellering av systemisk risiko og finansiell stabilitet, spesielt med nettverksmodeller for finansiell smitte og modellering av indirekte smitte via "brannsalg", har påvirket akademisk forskning og politikk på dette området.

Sentral rydding

Conts forskning på sentral clearing i over-the-counter (OTC) markeder har påvirket risikostyringspraksis for sentrale motparter og regulatorisk tenkning om sentral clearing. Cont har hevdet at sentral clearing ikke eliminerer motpartsrisiko, men omdanner den til likviditetsrisiko , derfor bør risikostyring og stresstesting av sentrale motparter fokusere på likviditetsrisiko og likviditetsressurser, ikke kapital.

Risikomåling og modellrisiko

Cont introduserte en streng tilnærming for vurdering av modellrisiko som har vært innflytelsesrik i utformingen av modellrisikostyringsrammer i finansinstitusjoner.

Cont, Deguest og Scandolo introduserte begrepet 'risikomåleprosedyre', en empirisk motstykke til begrepet risikomål , og definerte en robust klasse risikomålingsprosedyrer kjent som ' Range Value-at-risk ' (RVaR), en robust alternativ til forventet mangel.

Cont, Kotlicki og Valderrama definerer konseptet Likviditet i fare , som mengden likvide eiendeler som en finansinstitusjon trenger for å møte likviditetsutstrømninger i dette scenariet.

Utmerkelser og æresbevisninger

Cont ble tildelt Louis Bachelier -prisen av French Academy of Sciences i 2010 for sitt arbeid med matematisk modellering av finansmarkeder. Han ble valgt til stipendiat i Society for Industrial and Applied Mathematics (SIAM) i 2017 for "bidrag til stokastisk analyse og matematisk finans". Han mottok prisen for fortreffelighet i tverrfaglig forskning (APEX) fra Royal Society i 2017 for sin forskning på matematisk modellering av systemisk risiko.

Publikasjoner

Referanser

Eksterne linker