Robo -rådgiver - Robo-advisor
Robo-rådgivere eller robo-rådgivere er en klasse finansiell rådgiver som tilbyr finansiell rådgivning eller investeringsforvaltning på nettet med moderat til minimalt menneskelig inngrep. De gir digital økonomisk rådgivning basert på matematiske regler eller algoritmer. Disse algoritmene er designet av finansielle rådgivere, investeringsforvaltere og dataforskere, og kodet i programvare av programmerere. Disse algoritmene er utført av programvare og krever ikke at en menneskelig rådgiver gir økonomisk råd til en klient. Programvaren bruker algoritmene til å automatisk tildele, administrere og optimalisere kunders eiendeler for enten kortsiktige eller langsiktige investeringer. Robo-rådgivere er kategorisert basert på omfanget av personalisering, skjønn, involvering og menneskelig interaksjon.
Det er over 100 robo-rådgivningstjenester. Investeringsforvaltning robo-råd anses som et gjennombrudd i tidligere eksklusive formuesforvaltningstjenester, og gir tjenester til et bredere publikum med lavere kostnader sammenlignet med tradisjonell menneskelig rådgivning. Robo-rådgivere fordeler vanligvis en kundes eiendeler på grunnlag av risikopreferanser og ønsket målavkastning. Mens robo-rådgivere har muligheten til å allokere kundens eiendeler i mange investeringsprodukter som aksjer, obligasjoner, futures, råvarer, eiendom, er midlene ofte rettet mot ETF-porteføljer. Klienter kan velge mellom tilbud med passive allokeringsteknikker eller aktive formater for forvaltning av eiendeler.
Historie
De første robo-rådgiverne ble lansert i 2008 under finanskrisen . I 2010 lanserte Jon Stein, en 30 år gammel gründer Betterment , og robo-rådgivere økte i popularitet. De første robo-rådgiverne ble brukt som online grensesnitt for å administrere og balansere kundens eiendeler av økonomiske ledere. Robo-rådgiverteknologi var ikke ny på dette feltet, siden denne typen programvare har vært i bruk av finansielle rådgivere og ledere siden begynnelsen av 2000-tallet. Men de ble gjort offentlig tilgjengelig i 2008 for den første for allmennheten som hadde stort behov for å forvalte eiendelene sine personlig. Ved utgangen av 2015 administrerte roborådgivere fra nesten 100 selskaper over hele verden 60 milliarder dollar eiendeler til kunder, og det anslås at det vil ramme 2 billioner dollar innen utgangen av 2020. I juni 2016 kunngjorde robo-rådgiver Wealthfront et partnerskap med statskassereren i Nevada for å tilby en 529 plan for høyskolebesparelser.
I 2015 lanserte Hong Kong- baserte 8 Securities en av Asias første robo-rådgivere i Japan , fulgt der i 2016 av Money Design, Co., under merkenavnet THEO, og WealthNavi. I 2017 mottok Singapore -baserte StashAway en lisens for kapitalmarkedstjenester fra Monetary Authority of Singapore .
I mai 2020 mottok Webull SEC-godkjenning for å lansere en robo-rådgiver.
Definisjon
En robo-rådgiver kan defineres som "en selvstyrt online formuesforvaltningstjeneste som gir automatisert investeringsrådgivning til lave kostnader og lave kontominimum, ved bruk av porteføljeforvaltningsalgoritmer". Noen robo-rådgivere har et element av menneskelig forstyrrelse og tilsyn. Robo -råd kalles også som digital rådgivning.
Lovlig gjelder begrepet "finansiell rådgiver" for enhver enhet som gir råd om verdipapirer. De fleste robo-rådgivertjenester er i stedet begrenset til å tilby porteføljeforvaltning (dvs. fordele investeringer mellom aktivaklasser) uten å ta opp spørsmål som eiendom og pensjonsplanlegging og kontantstrømstyring, som også er domenet til finansiell planlegging.
Andre betegnelser for disse finansielle teknologiselskapene inkluderer "automatisert investeringsrådgiver", "automatisert investeringsforvaltning", "online investeringsrådgiver" og "digital investeringsrådgiver".
Områder betjent
Mens robo-rådgivere er vanligst i USA , er de også til stede i Europa , Australia , India , Canada og Asia .
Metodikk
Verktøyene de bruker til å administrere klientporteføljer skiller seg lite fra porteføljeadministrasjonsprogramvaren som allerede er mye brukt i yrket. Hovedforskjellen er i distribusjonskanalen. Inntil nylig ble porteføljeforvaltning nesten utelukkende utført gjennom menneskelige rådgivere og solgt i en pakke med andre tjenester. Nå har forbrukerne direkte tilgang til porteføljeforvaltningsverktøy, på samme måte som de fikk tilgang til meglerhus som Charles Schwab og aksjehandelstjenester ved bruk av Internett . Robo-rådgivere utvider seg til nyere forretningsveier, slik som forbruksbesparende valg for detaljhandel og planlegging for pensjonering og avføring.
De porteføljer som robo-rådgivere tilbyr er typisk børshandlede fond . Noen tilbyr imidlertid rene aksjeporteføljer.
Kostnadene for oppkjøp av kunder og tidsbegrensninger som tradisjonelle menneskelige rådgivere står overfor har etterlatt mange middelklasseinvestorer underrådd eller ute av stand til å skaffe porteføljeforvaltningstjenester på grunn av minimumene som er pålagt investerbare eiendeler. Den gjennomsnittlige finansplanleggeren har et minimumsbeløp på 50 000 dollar, mens minimumsinvesteringer for roborådgivere starter så lavt som 500 dollar i USA og så lavt som 1 pund i Storbritannia . I tillegg til å ha lavere minimum på investerbare eiendeler sammenlignet med tradisjonelle menneskelige rådgivere, tar roborådgivere gebyrer fra 0,2% til 1,0% av eiendeler under forvaltning, mens tradisjonelle finansplanleggere belaster gjennomsnittlige avgifter på 1,35% av eiendeler under forvaltning ifølge en undersøkelse av AdvisoryHQ News.
Regulering
I USA må robo-rådgivere være registrerte investeringsrådgivere , som er regulert av Securities and Exchange Commission . I Storbritannia er de regulert av Financial Conduct Authority .
I Australia administrerer roborådgiverne klientpengene gjennom strukturen Managed Discretionary Account (MDA).
Sum eiendeler under forvaltning
Fra oktober 2017 hadde robo-rådgivere 224 milliarder dollar i eiendeler under forvaltning .
Følgende er de største robo-rådgiverne etter forvaltede eiendeler:
| Selskap | Land | Midler under forvaltning | Antall kontoer |
|---|---|---|---|
| The Vanguard Group | OSS | 83 milliarder dollar | |
| Charles Schwab Corporation | OSS | 33 milliarder dollar | 223 000 |
| TD Ameritrade | OSS | 20 milliarder dollar | |
| Bedring | OSS | 14 milliarder dollar | 361 809 |
| Formue | OSS | 11 milliarder dollar | 216.599 |
| Personlig kapital | OSS | 8 milliarder dollar | 18 308 |
| Rikdom enkelt | Canada | 4 milliarder dollar | 100 000 |
| Muskat | Storbritannia | 1,9 milliarder dollar | 70.000 |
| Skalerbar kapital | Tyskland, Storbritannia | 3 milliarder dollar | 80.000 |
| Moneyfarm | Storbritannia, Italia | 2,2 milliarder dollar | 60.000 |
| StashAway | Singapore, Malaysia, MENA,
Hong Kong |
1 milliard dollar | |
| FutureAdvisor av BlackRock | OSS | 1 milliard dollar | 8.587 |
| Elm Partners | OSS | 0,8 milliarder dollar | |
| Eikenøtter | OSS | 0,8 milliarder dollar | 1,87 millioner |
| United Income | OSS | 0,4 milliarder dollar | 318 |
| T. Rowe Price | OSS | 0,4 milliarder dollar |