Canada pensjonsplan - Canada Pension Plan

Den Canada Pension Plan ( CPP , fransk : styresettet de pensjoner du Canada ) er en medvirkende, inntjeningsmessige sosial forsikring program. Det utgjør en av de to hovedkomponentene i Canadas offentlige pensjonsinntektssystem , den andre komponenten er Old Age Security (OAS). Andre deler av Canadas pensjonssystem er private pensjoner, enten arbeidsgiver-sponset eller fra skatteutsatt individuell sparing (kjent i Canada som en registrert pensjonssparing ). Fra september 2017 til CPP Investment Board klarer i løpet av C $ 328 200 000 000 i investeringsmidler for Canada Pension Plan på vegne av 20 millioner kanadiere. CPPIB er et av verdens største pensjonskasser.

Beskrivelse

CPP pålegger alle sysselsatte kanadiere som er 18 år og over å bidra med en foreskrevet del av inntekten til en føderalt administrert pensjonsordning. Planen administreres av Employment and Social Development Canada på vegne av ansatte i alle provinser og territorier unntatt Quebec, som driver en tilsvarende plan, Quebec Pension Plan . Fordi den konstitusjonelle myndigheten for pensjoner deles mellom provinsielle og føderale myndigheter, deles forvalter for CPP i fellesskap. Som et resultat krever store endringer i CPP, inkludert de som endrer hvordan fordeler beregnes, godkjenning av minst syv kanadiske provinser som representerer minst to tredjedeler av landets befolkning.

Provinser kan velge å velge bort Canada Pension Plan (slik Quebec gjorde i 1965), men må tilby en lignende plan til innbyggerne. I tillegg, i henhold til seksjon 94A i den kanadiske grunnloven, er pensjon et provinsielt ansvar, så enhver provins kan etablere en tilleggs-/tilleggsplan når som helst.

Historie

Den liberale regjeringen til statsminister Lester B. Pearson i 1965 opprettet først den kanadiske pensjonsplanen.

fordeler

Den primære CPP -ytelsen er den månedlige alderspensjonen. For øyeblikket tilsvarer dette 25 prosent av gjennomsnittlig inntekt som CPP -bidrag ble gitt over hele arbeidslivet til en bidragsyter fra 18 til 65 år i konstante dollar. Inntektene som det gis bidrag til er underlagt en årlig grense, som i 2020 er $ 58.700. Under endringer som er innfaset innen 2025, vil pensjonsytelsen imidlertid stige til 33,33 prosent av inntekten som det ble gitt bidrag til, og den maksimale inntekten som er dekket av CPP, vil stige med 14 prosent fra den anslåtte grensen for 2025 på $ 69 700 til 2025 $ 79 400.

CPP-forbedringen vil fungere som en påfyll av den eksisterende, eller basen, CPP. For enkeltpersoner som jobber og gir bidrag i 2019 eller senere, vil forbedrede fordeler av fordeler bli beregnet og lagt til basisdelen av fordelen. Disse beregningene er like, men følger forskjellige formler.

Ved beregning av grunndelen av CPP er det en generell frafallsbestemmelse som gjør at de lavere inntektsårene i en bidragsgivers bidragsperiode kan slippes fra beregningen av gjennomsnittet. Siden 2014 har de laveste 17 prosent av inntektene falt på denne måten, og står for opptil åtte års bidragende inntekt.

Ytelser under CPP-forbedringen vil bli beregnet basert på en førtiårsperiode, og det tar de beste 40 årene å beregne fordelen. Denne beregningen gjør det mulig å slippe syv år fra stønadsberegningen (for en person som begynner å bidra ved 18 år og slutter ved 65 år).

I oktober 2018 var gjennomsnittlige månedlige ytelser for ny alderspensjon (tatt i en alder av 65 år) litt over $ 664,00 per måned, og maksbeløpet i 2019 var $ 1 154,58 per måned. Månedlige fordeler justeres hvert år basert på forbrukerprisindeksen. CPP -ytelser er skattepliktige som vanlig inntekt.

Standardalderen for å motta alderspensjon er 65 år. Imidlertid kan enkeltpersoner begynne å samle permanent nedsatt pensjon allerede i 60 -årene, eller utsette til 70 år for å øke den månedlige utbetalingen. For de som tar pensjonen tidlig (flertallet), er reduksjonsfaktoren 0,6 prosent for hver måned du mottar den før 65 år (til en maksimal reduksjon på 36 prosent ved 60 år). For de som utsetter, er justeringsraten 0,7 prosent for hver måned man forsinker med å motta den opp til en maksimal økning på 42 prosent ved 70 år. Det er ingen økonomisk fordel å forsinke utover 70 år.

CPP gir også uføretrygd til kvalifiserte arbeidstakere under 65 år som blir ufør på en alvorlig og langvarig måte, og en månedlig etterlattepensjon til ektefellen eller samboer til bidragsytere som dør (etter å ha gitt tilstrekkelige bidrag).

En søknad må sendes inn minst seks måneder i forveien for å motta CPP -fordeler. Hvis en søknad om uførepensjon blir avslått, kan det klages på ny vurdering, og deretter til trygdenemnda. Alle CPP -fordeler i lønn indekseres årlig til forbrukerprisindeksen.

Bidragssatser

1966 til 1996

Fra 1966 til 1986 var bidragssatsen 3,6 prosent. Satsen var 1,8 prosent for ansatte (og tilsvarende beløp for arbeidsgiverne) og 3,6 prosent for selvstendig næringsdrivende. Bidragssatsene begynte å stige med 0,2 prosent per år i 1987. I 1997 hadde dette nådd en samlet rente på 6 prosent av pensjonsgivende inntekt.

1996 reformer

På midten av 1990-tallet var bidragssatsen på 3,6 prosent ikke tilstrekkelig til å holde tritt med Canadas aldrende befolkning. og det ble konkludert med at "pay-as-you-go" -strukturen ville føre til altfor høye avgiftsrater innen 20 år eller så, på grunn av Canadas endrede demografi , økt forventet levetid for kanadiere, en endret økonomi , ytelsesforbedringer og økt bruk av uføretrygd (alt som referert til i Chief Actuarys studie fra april 2007, nevnt ovenfor). Den samme studien rapporterer at reservefondet var forventet å gå tom for 2015. Denne forestående pensjonskrisen utløste en omfattende gjennomgang av føderale og provinsielle myndigheter i 1996. Som en del av den store gjennomgangsprosessen gjennomførte den føderale regjeringen aktivt konsultasjoner med Kanadisk offentlighet for å be om forslag, anbefalinger og forslag til hvordan CPP kan omstilles for å oppnå bærekraft igjen. Som et direkte resultat av denne offentlige høringsprosessen og den interne gjennomgangen av CPP ble følgende viktige endringer foreslått og godkjent i fellesskap av føderale og provinsielle myndigheter i 1997:

  • Øk den totale CPP -årsavgiften (arbeidsgiver/arbeidstaker tilsammen) fra 6 prosent av pensjonsgivende inntekt i 1997 til 9,9 prosent innen 2003.
  • Søk kontinuerlig etter måter å redusere CPP -administrasjon og driftskostnader.
  • Gå mot en hybridstruktur for å dra fordel av investeringsinntekter på akkumulerte eiendeler. I stedet for en "pay-as-you-go" -struktur, forventes CPP å bli 20 prosent finansiert innen 2014, slik at finansieringsgraden stadig vil øke deretter mot 30 prosent innen 2075 (det vil si at CPP Reserve Fund vil være lik 30 prosent av "forpliktelsene" - eller påløpte pensjonsforpliktelser).
  • Opprett CPP Investment Board (CPPIB).
  • Gjennomgå CPP og CPPIB hvert tredje år.

Fra og med 2019 var den foreskrevne ansattes bidragssats 4,95 prosent av en lønners brutto arbeidsinntekt mellom $ 3.500 og $ 57.400, opptil et maksimalt bidrag på $ 2.668. Arbeidsgiver matcher ansattes bidrag, og dobler effektivt bidragene til den ansatte. Selvstendig næringsdrivende må betale begge halvdelene av bidraget, eller 9,9 prosent av pensjonsgivende inntekt, når de sender inn selvangivelsen. Disse prisene har vært i kraft siden 2003.

2017 reformer

Den føderale regjeringen og dens provinsielle kolleger flyttet for å forbedre Canadas pensjonsplan for å gi arbeidende kanadiere mer inntekt ved pensjonering. Disse endringene var hovedsakelig motivert av den nedadgående andelen av arbeidsstyrken som var dekket av en ytelsesbasert pensjonsordning , som hadde falt fra 48 prosent av mennene i 1971 til 25 prosent innen 2011. De fikk ytterligere drivkraft ved å gå videre delen av regjeringen i Ontario for å lansere Ontario Retirement Pension Plan , en supplerende provinsiell pensjonsplan som skal begynne i 2018.

I motsetning til den eksisterende eller baserte CPP, vil forbedringen av Canadas pensjonsplan bli fullfinansiert, noe som betyr at fordeler under forbedringen sakte vil påløpe hvert år når enkeltpersoner jobber og gir bidrag. I tillegg vil forbedringen av Canadas pensjonsplan bli innfaset over en periode på syv år, fra og med 2019. Når den er fullstendig moden, vil den forbedrede CPP gi en erstatningsrate på en tredjedel (33,33 prosent) av dekket inntekt, opp fra kvartalet (25 prosent) gitt før forbedringen. I tillegg vil den maksimale inntekten som dekkes av CPP øke med 14 prosent innen 2025 (anslått av Chief Actuary of Canada til å være $ 79 400 i 2025, sammenlignet med den anslåtte normale grensen på $ 69 700 samme år i den 28. aktuarmessige rapporten på CPP). Kombinasjonen av økt erstatningsrate og økt inntektsgrense vil resultere i at enkeltpersoner får alderspensjon 33 prosent til 50 prosent høyere, avhengig av inntekt over arbeidsårene. (Maksimal alderspensjon vil øke med 50 prosent, men vil kreve 40 års bidrag på inntekt ved det nye maksimumet). Arbeidere som tjener maksimal lønn for 2016 på $ 54.900 i året, vil motta ytterligere $ 4390 dollar årlig (omtrent $ 365,83 månedlig).

For å finansiere de utvidede pensjonene og opprettholde planenes soliditet, vil bidragene til CPP fra arbeidere og deres arbeidsgivere hver stige 1 prosent fra dagens nivå, til 5,95 prosent over det eksisterende båndet med dekket inntekt. Denne økningen vil bli faset inn over 5 år, fra og med 2019. Økningen til inntektsterskelen vil bli faset inn over 2 år, fra og med 2024. Arbeidere og deres arbeidsgivere vil bidra med 4 prosent på inntjeningen i dette området (som er til si inntjening over normal inntjeningsgrense og under den nye økte). For å lette virkningen av det økte bidraget på den disponible kortsiktige inntekten, vil arbeidstakerbidrag bli fradragsberettiget.

Finansiering

Beskrivelse

Den grunnleggende CPP er finansiert på en "steady-state" -basis, med gjeldende bidragssats satt slik at den vil forbli konstant de neste 75 årene, ved å samle et reservefond som er tilstrekkelig til å stabilisere eiendel/utgifter og finansieringsforhold over tid. Et slikt system er en hybrid mellom en fullfinansiert og en " betal-etter-gå " -plan. Med andre ord er eiendeler i CPP -fondet i seg selv utilstrekkelige til å betale for alle fremtidige fordeler som er påløpt til dags dato, men tilstrekkelige til å forhindre at bidrag stiger ytterligere. Selv om en bærekraftig vei for denne bestemte planen, gitt den ubestemte eksistensen av en regjering, er den ikke typisk for andre offentlige eller private pensjonsordninger. En studie publisert i april 2007 av CPPs hovedaktuar viste at denne finansieringsmetoden er "robust og hensiktsmessig" gitt rimelige forutsetninger om fremtidige forhold.

Forbedringen av CPP vil bli fullfinansiert, slik at hver generasjon vil bidra og betale for fordelene de mottar. Bidrag til forbedringen blir sendt til en egen konto.

Hovedaktuarien sender hvert tredje år en rapport til parlamentet om planens økonomiske status. Fremtidige rapporter vil rapportere om både grunnlaget og forbedrede komponenter i planen.

Eiendeler

Som nevnt i den 27. aktuarmessige rapporten om Canadas pensjonsplan, har Canada pensjonsplan et enormt ufinansiert ansvar hvis man bruker den lukkede gruppetilnærmingen. 31. desember 2015 var det ufinansierte ansvaret 884 milliarder dollar, som er forskjellen mellom CPPs forpliktelser på 1.169 billioner dollar og CPPs eiendeler på 285 milliarder dollar.

Ufinansiert ansvar

Det ufinansierte ansvaret øker med en hastighet på rundt 25 milliarder dollar per år. Samtidig har eiendelene som en prosent av gjeldene ved bruk av lukket gruppemetode også vært økende siden 1996 -reformene. De ufinansierte forpliktelsene som er rapportert i de siste aktuarmessige rapportene er:

År Aktuarmelding Ufinansiert ansvar Eiendomsansvar
1997 17. 428 milliarder dollar 7,8%
2000 18. 443 milliarder dollar 9,0%
2003 21. 516 milliarder dollar 11,6%
2006 23. 620 milliarder dollar 15,5%
2009 25. 748 milliarder dollar 14,5%
2012 26. 830 milliarder dollar 17,4%
2015 27. 884 milliarder dollar 24,4%
2018 30. 885 milliarder dollar 29,6%

Ved å bruke "åpen gruppetilnærming" ("en som inkluderer alle nåværende og fremtidige deltakere i en plan, der planen anses å være i gang i fremtiden, det vil si over en lengre tidshorisont") rapporteres det at planen har eiendeler over 2,5 billioner dollar. Denne tilnærmingen bruker en annen definisjon av begrepet "eiendeler". "Eiendeler" er summen av: (i) CPPs omløpsmidler og (ii) nåverdien av fremtidige bidrag for de neste 150 årene, totalt $ 2.544 billioner.

I motsetning til de fleste pensjonsordninger, rapporteres ikke den ufinansierte forpliktelsen i balansen i Canada Pension Plan's regnskap. Følgelig rapporterer balansen at CPPs eiendeler overstiger forpliktelsene med 269 milliarder dollar per 31. mars 2015.

CPP Investment Board

Hovedartikkel: CPP Investment Board

Under ledelse av daværende finansminister Paul Martin ble CPP Investment Board (CPPIB) opprettet i 1997 som en organisasjon som er uavhengig av regjeringen for å overvåke og investere midlene som CPP har. På sin side opprettet CPP Investment Board CPP Reserve Fund. CPP Investment Board er et kroneselskap opprettet ved en lov fra parlamentet. Den rapporterer kvartalsvis om resultatene, har et profesjonelt lederteam som overvåker driften av ulike aspekter ved CPP -reservefondet og også for å planlegge endringer i retning, og et styre som er ansvarlig overfor, men uavhengig av den føderale regjeringen. Styret rapporterer årlig til parlamentet gjennom den føderale finansministeren .

Quebec pensjonsplan

Quebec er den eneste provinsen i Canada som meldte seg ut av CPP. Den Quebec Pension Plan ( QPP ; fransk : styresettet des rentes du Québec , RRQ ) er provinsen Quebec egen versjon av Canada Pension Plan. QPP administreres av Retraite Québec , et byrå i provinsstyret i Quebec som ble dannet ved en sammenslåing av Commission administrative des régimes de retraite et d'assurances (CARRA) og Régie des rentes du Québec (RRQ) i 2016. Nært speiler CPP, er QPP en inntektsbasert inntektsrelatert pensjonsordning som betaler ytelser i tilfelle lønnstakeren blir ufør, trekker seg eller dør. Både Quebec og den føderale regjeringen skattefordeler betalt fra QPP.

Økning i bidragssats

Bidragssatsen var 9,9 prosent før 2012. I henhold til budsjettet 2011-12 for Quebec-regjeringen ble bidragsrentene økt med 0,15 prosent per år i seks år fra 2012 til 2017. Følgelig økte bidragsrenten til 10,8 prosent for 2017 og påfølgende år.

Se også

Referanser

Eksterne linker